Jak łączyć akcje i obligacje? Proporcje w portfelu inwestycyjnym, by stabilizować inwestycje

Wyobraź sobie swój portfel inwestycyjny jako profesjonalną drużynę sportową. Nie możesz mieć w niej samych napastników, bo choć będą strzelać bramki, każda kontra przeciwnika skończy się stratą. Potrzebujesz solidnej obrony i bramkarza. W Twoim portfelu napastnikami są akcje. Ich zadaniem jest dynamiczny wzrost i potencjał wyższych stóp zwrotu w długim terminie. Obroną są natomiast obligacje, które stabilizują wynik i zapewniają stały dopływ gotówki, gdy na giełdzie panuje pesymizm. W ostatnich miesiącach to właśnie one są chętnie wybierane przez Polaków.

Jak dywersyfikować portfel inwestycyjny, by nie stracić płynności w trudnych czasach? Odpowiedź tkwi w proporcjach. Tradycyjna zasada „60/40” (60% akcji, 40% obligacji) przez dekady była złotym standardem, ale nowoczesne podejście sugeruje większą elastyczność. Jeśli zainwestujesz wszystko w jedną spółkę technologiczną, ryzykujesz wiele. Jeśli jednak podzielisz kapitał między akcje z USA, obligacje europejskie i surowce, istotnie ograniczasz ryzyko całkowitej utraty środków. Platforma Freedom24.com daje Ci dostęp do ponad miliona instrumentów finansowych. Taka różnorodność to niemal nieskończona liczba kombinacji dopasowanych do Twojego charakteru.

Zanim dowiesz się, jak łączyć dywidendy i obligacje, musimy wyjaśnić, co je różni. Akcja to udział w firmie. Gdy je nabywasz, stajesz się współwłaścicielem biznesu. Jeśli firma zarabia i chce się tym podzielić, wypłaca dywidendy. Czym one dokładnie są? To część zysku netto spółki, która trafia bezpośrednio do kieszeni akcjonariuszy, zazwyczaj w formie gotówki. To Twój udział w sukcesie przedsiębiorstwa, wypłacany regularnie (np. co kwartał lub co rok).

Z kolei obligacje to w uproszczeniu pożyczka, której udzielasz państwu lub firmie (emitentowi). W zamian otrzymujesz obietnicę zwrotu kapitału po określonym czasie oraz regularne odsetki, zwane kuponami (lub czasami kapitalizację odsetek). Podczas gdy akcje oferują potencjał wysokich wzrostów, ale wiążą się z większym ryzykiem spadków, obligacje są zazwyczaj mniej zmienne. 

To zestawienie dobrze pokazuje, że aktywa działają inaczej, ale razem mogą się równoważyć.

Czy warto inwestować w akcje dywidendowe, skoro obligacje wydają się bezpieczniejsze? To jedno z podstawowych pytań początkujących inwestorów. Odpowiedź tkwi w potencjale wzrostu. Dywidendy mają tendencję do rośnięcia wraz z inflacją i rozwojem firmy. Dobra spółka dywidendowa może co roku podnosić wypłatę, a to z kolei sprawia, że Twój dochód pasywny rośnie bez Twojego udziału.

Jak działa portfel dywidendowy?

• Selekcja - wybierasz spółki, które mają historię regularnych wypłat (tzw. Dividend Aristocrats regularnie wypłacają i często zwiększają dywidendy od co najmniej 25 lat).
• Akumulacja - regularnie dokupujesz akcje. Przy pomocy platformy online możesz to zrobić dosłownie w kilku kliknięciach.
• Reinwestycja - otrzymane dywidendy przeznaczasz na zakup kolejnych akcji. To uruchamia magię procentu składanego.

Tworząc portfel dywidendowy dla początkujących, możesz zacząć od funduszy ETF na spółki dywidendowe lub wybrać kilka sprawdzonych gigantów z różnych sektorów (finanse, energetyka, technologia). Dzięki temu Twój dochód jest odporny na problemy pojedynczej branży.

Kluczem do stabilizacji inwestycji jest odpowiednie wymieszanie tych dwóch składników. Portfel hybrydowy łączy pewność obligacji ze wzrostem/spadkiem akcji. 

Wyobraź sobie następujący schemat wypłat. Większość obligacji udostępnia kupony co pół roku lub co rok. Wiele amerykańskich spółek dywidendowych robi to co kwartał. Dobierając odpowiednio instrumenty na swojej platformie, możliwe jest zbudowanie struktury, która sprzyja bardziej regularnym wpływom. To idealny model dla kogoś, kto w sprzyjających warunkach chce widzieć realne efekty swoich inwestycji tu i teraz, a nie dopiero za 20 lat.

W okresach hossy (gdy ceny rosną), większą rolę odgrywają akcje. Ich wartość rośnie, a Ty cieszysz się dywidendami. W okresach bessy (gdy ceny spadają), obligacje działają jak kotwica. Ich cena zazwyczaj nie spada tak drastycznie jak akcji, a stały kupon pozwala przetrwać trudny czas bez konieczności sprzedawania akcji na dołku. To właśnie jest esencja tego, jak zbudować portfel dochodu pasywnego.

Wiesz już, czy warto inwestować w akcje dywidendowe. Teraz czas zastanowić się, jaką ich liczbę wybrać. Zbyt mało (np. 3 spółki) naraża Cię na ryzyko specyficzne. Jeśli jedna firma wpadnie w kłopoty, Twój portfel mocno ucierpi. Zbyt dużo (np. 100 spółek) sprawi, że nie będziesz w stanie ich kontrolować, a Twoje wyniki będą po prostu średnią rynkową.

Często wskazuje się zakres 15-25 spółek z różnych regionów świata jako punkt odniesienia. Na Freedom24.com możesz łatwo zarządzać taką listą, korzystając z aplikacji mobilnej. A co z proporcją względem obligacji?

Przykładowe rozkłady dla różnych typów inwestorów przedstawiają się następująco:

• Inwestor „Młody Wilk” (20-35 lat) - jego celem jest zazwyczaj maksymalizacja zysku i akceptacja wyższej zmienności. Zazwyczaj wybiera 80% akcji dywidendowych oraz 20% obligacji.
• Inwestor „Zrównoważony” (35-55 lat) - celuje w stabilny wzrost i regularny dochód przy umiarkowanym ryzyku. W tym wypadku podział wynosi zazwyczaj 50:50.
• Inwestor „Rentier” (55+ lat) - w tym wieku liczy się zazwyczaj przede wszystkim ochrona wypracowanego kapitału i maksymalizacja bieżących wypłat. Z tego względu inwestorzy zakupują 80% obligacji i 20% akcji dywidendowych.

Pamiętaj, że rynek obligacji oferuje dziś ogromne możliwości. Na platformie inwestycyjnej masz dostęp do ponad 147 000 obligacji z różnych zakątków świata.

Inwestowanie wymaga solidnego partnera. Freedom24.com, jako część notowanego na NASDAQ holdingu Freedom Holding Corp., zapewnia dostęp do największych giełd świata (USA, Europa, Azja). Dzięki zgodności z MiFID II i ubezpieczeniu środków do 20 000 EUR w ramach Funduszu Rekompensat dla Inwestorów (ICF), możesz czuć się pewnie. Dodatkowo, co warto podkreślić - to Ty jesteś właścicielem wszystkich aktywów, które zakupisz - broker tylko pośredniczy w ich przechowywaniu.

Dlaczego warto wybrać tę platformę internetową?

• Bezpośredni dostęp do 15 giełd z jednego konta.
• Profesjonalna analityka i wsparcie w języku polskim Twoim języku.
• Akademia Inwestycyjna - darmowa wiedza dla każdego.

Inwestowanie w akcje i obligacje to maraton, a nie sprint. Odpowiednie połączenie tych aktywów pozwala nie tylko budować majątek, ale przede wszystkim daje spokój ducha. Chcesz sprawdzić, jak dywersyfikować portfel inwestycyjny w praktyce? Otwórz rachunek na Freedom24.com i zyskaj dostęp do rynków z całego świata z poziomu swojego smartfona.

Treść sponsorowana przez Freedom24. Uwaga: inwestycje zawsze wiążą się z ryzykiem utraty zainwestowanego kapitału. Prognozy ani wyniki osiągnięte w przeszłości nie stanowią gwarancji przyszłych wyników. Przed podjęciem jakiejkolwiek decyzji inwestycyjnej należy przeprowadzić własną analizę oraz zasięgnąć porady finansowej.